Облигации

Программа курса

1. Введение в облигации Основные определения и ключевые отличия от акций.
2. Роль облигаций в портфеле Зачем нужны долговые инструменты и как они снижают неопределённость.
3. Что учитывать перед покупкой Основные характеристики и параметры, на которые стоит обратить внимание.
4. Практика: портфель и разбор вопросов Пример готового портфеля с ответами на частые вопросы.
5. Простой портфель ОФЗ Практика составления портфеля из государственных облигаций и совершения сделок.
6. Рабочее пространство для анализа Настройка программ и ресурсов для эффективной работы с облигациями.
7. Характеристики облигаций Детальный разбор ключевых параметров: купон, дюрация, оферта и другие.
8. Факторы ценообразования С чего начинать анализ и что влияет на стоимость облигаций.
9. Классификация облигаций Государственные и корпоративные бумаги: виды, особенности, различия.
10. Покупка и первичные размещения Как приобретать облигации на бирже и зачем участвовать в первичных размещениях.
11. Расчёт доходности Методы оценки и расчёта доходности облигаций на практике.
12. Карта доходности Где искать данные и как строить карту доходности для принятия решений.
13. Ключевая ставка и инфляция Анализ макроэкономических факторов и их влияние на цены облигаций.
14. Кривая бескупонной доходности Что она показывает и как использовать для выбора момента покупки.
15. Замещающие и юаневые облигации Особенности альтернативных валютных инструментов на российском рынке.
16. Налоги и комиссии На что обращать внимание и как оптимизировать издержки.
17. Дефолты по облигациям Как распознавать риски, избегать дефолтов и действовать, если они произошли.
18. Финансовая устойчивость эмитента Метод «сильной лошади» — как определить, будет ли компания платить по своим обязательствам.
19. Стратегии формирования портфеля Подходы к построению портфеля ОФЗ и ВДО: лестница, штанга, пуля.
20. Учёт позиций портфеля Сервисы и инструменты для отслеживания и контроля облигационного портфеля.
21. Поиск облигаций для портфеля Стратегии отбора подходящих выпусков для формирования портфеля.
22. Ресурсы и аналитика Полезные сайты, скринеры и каналы для анализа рынка облигаций.
23. БПИФы на облигации Преимущества фондов облигаций и на что обращать внимание при выборе.
24. ОФЗ и фьючерсы Использование государственных облигаций в связке с фьючерсными контрактами.
25. Когда продавать облигации Критерии и ситуации, при которых стоит закрывать позиции.